中国上市银行XXXX年回顾及未来展望.pdf

中中国上市银行国上市银行
22012012年年回顾及未来展望回顾及未来展望

中国上市银行2012年回顾及未来展望A
引言
本报告为安永对中国上市银行的第六份年度分析报
告，旨在基于中国内地17家上市银行的业务发展情
况、经营模式及监管环境的观察，展望中国银行业未
来发展的趋势。
本报告的数据资料，除特别注明外，均来源于上述银
行公布的2010、2011和2012年年度报告。除重庆
农商数据源于其按国际财务报告准则编制的财务报表
外，其他与财务报表相关的数据均摘自各银行按中国
企业会计准则编制的报告。在比较时，我们对部分数
据的分类口径进行了适当调整，以使数据更具可比
性。本报告中提及的上市银行各项指标的平均数，除
特别说明以外，均为加权平均数。

本年度报告涵盖了17家中国内地的上市银行，其中包括：
五五家大型商业银行家大型商业银行
•中国工商银行（工行）
•中国建设银行（建行）
•中国银行（中行）
•中国农业银行（农行）
•交通银行（交行）
八八家全国性股份制商业银行家全国性股份制商业银行
•招商银行（招商）
•兴业银行（兴业）
•民生银行（民生）
•上海浦东发展银行（浦发）
•中信银行（中信）
•中国光大银行（光大）
•平安银行（平安）
•华夏银行（华夏）
三三家城市商业银行和一家农村商业银行家城市商业银行和一家农村商业银行
•北京银行（北京）
•重庆农村商业银行（重庆农商）
•宁波银行（宁波）
•南京银行（南京）

B中国上市银行2012年回顾及未来展望
目录

综述2

经营业绩概览4

优化信贷结构，防范信用风险8

应对利率市场化改革的挑战14

中间业务：在规范中发展18

强化资本的约束机制22

互联网金融时代的挑战与机遇24

未来展望：重塑盈利模式26

附录28
综述
受中国宏观经济增速放缓、利率市场化改革步伐加快
1以及监管加强对资本的约束机制等多种因素的影响，
中国上市银行2012年度的盈利增速进一步回落。中国
银行业亟需转变经营机制，重塑盈利模式，实现可持
续发展。

2012年，全球经济增长进一步放缓，中国经济增速也有2012年上市银行净手续费和佣金收入合计人民币4,646
所下滑。全年国内生产总值同比增长7.8%1，较2011年亿元，较2011年增长12%2。受监管机构要求银行改善对
下降1.5个百分点。小微企业的服务和规范中间业务收费行为的影响，净手
续费和佣金收入增速下滑。但是理财业务的快速发展部
面对国内外复杂经济环境的严峻挑战，2012年17家上市
分抵销了中间业务增速下降的影响。与此同时，理财业
银行盈利保持平稳增长，合计实现净利润人民币10,407
务蓬勃发展过程存在的问题也亟需规范。监管机构近期
亿元，较2011年增长17%，受中国宏观经济增速放缓、
已推出了一系列措施以规范业务运作，例如年月
利率市场化改革步伐加快以及资本约束机制加强等多种20133
份发布的《中国银监会关于规范商业银行理财业务投资
因素的影响，增速较2011年下降约12个百分点2。17家
运作有关问题的通知》，要求银行转换理财业务的资金
上市银行平均总资产回报率和加权平均净资产回报率平
池运作模式，对银行的信息系统功能、产品管理职能、
均分别为1.23%和20.40%，较2011年各上升0.02个百
信息充分披露等提出了更高的要求。而从2013年开始生
分点2。
效的国际财务报告准则第10号可能对理财产品核算改变
上市银行净利润的增长主要得益于净利息收入的增加、带来的影响也尚需评估。作为银行业未来的盈利增长点
手续费及佣金净收入的增长以及成本收入比的下降。之一，如何保持理财产品的长远健康发展将是银行业的
2012年17家上市银行合计实现净利息收入人民币20,498关键议题。另外，2012年各银行加强电子渠道建设，丰
亿元，较2011年增长16%2。净利息收入的上升主要受生富电子银行产品和服务。可以预见，电子商务的快速发
息资产增长的推动。随着利率市场化改革进程的推进，展、第三方支付平台的涌现对中国银行业既是挑战，也
中国人民银行年内两次下调存贷款基准利率，扩大金融是机遇。银行业应以此为契机，加快系统升级改造，提
机构存贷款利率浮动区间，促使上市银行的净利差和净升客户体验，利用新的科技技术促进金融创新。
息差水平整体较2011年有所收窄。

1资料来源：中国银行业监督管理委员会（下称“中国银监会”）《中国银行业运行报告（2012年度）》
2资料来源：安永（根据各银行公开发布的年报计算得出）

2中国上市银行2012年回顾及未来展望
创新是中国银行业重塑盈利模式的重要
引擎。创新不但是指产品和业务的创
新，还包括制度和管理的创新。不但要
在技术上创新，更要注重理念的创新。

2012年上市银行