基于统计套利理论的股指期货跨期套利研究的任务书.docx

基于统计套利理论的股指期货跨期套利研究的任务书
一、研究背景和意义
股指期货是指以某一股票指数作为标的物，具有标准化合约、交割方式、交易时间等特点的期货合约。股指期货交易是一种投资方式，其收益、风险地属于高频交易门类，几秒钟之内，价格就可以发生剧烈波动，非常容易制造套利机会。该领域的套利策略叫做股指期货跨期套利，正是基于此，股指期货跨期套利策略之成为资本运作的一种最有效的方式，也是国内近年来期货市场交易金字塔中的重要部分，股指期货跨期套利对期货市场的影响举足轻重。因此，本文选取统计套利理论来研究股指期货跨期套利，并据此，提高投资者的交易效率。
二、研究目的
本文的主要目的是为了探讨股指期货跨期套利的实践运用问题，运用统计套利理论来建立跨期套利模型，评估跨期套利策略的投资效果和风险特性，并在此基础上给出股指期货跨期套利策略的优化建议，以帮助投资者更好地应用跨期套利策略。
三、研究内容及拟解决的问题
1.建立股指期货跨期套利模型，运用统计套利理论研究跨期套利的基础策略及其影响因素；
2.分析股指期货跨期套利的投资风险及其影响因素，并根据实际情况提出对策来规避风险；
3.探讨股指期货跨期套利策略的稳定性、收益及其影响因素，分析其影响因素的重要性，提出优化建议；
4.对选取的股指期货缺陷及交易规则进行系统性分析，揭示其与跨期套利策略的关系；
5.综合运用数据分析和统计方法来验证选取的股指期货策略的有效性，并重点关注追踪误差等问题；
6.在以上分析基础上，提出股指期货跨期套利策略的优化建议。
四、研究方法
本研究的方法主要包括以下几个方面：
1.运用统计学套利理论分析股指期货跨期套利的基础策略；
2.对股指期货跨期套利策略的投资风险分析进行定量和定性分析，综合运用风险控制技术；
3.运用回归分析、协整分析、时间序列分析以及阿尔戈方法对跨期套利策略进行研究；
4.运用MATLAB等软件对数据进行处理与分析，建立模型，并进行后续的模拟和优化；
5.计算并分析不同策略的收益、波动率等指标，运用风险管理技术控制投资风险。
五、预期结果及意义
本研究结果主要有以下几点预期：
1.建立可靠、有效的股指期货跨期套利模型，分析跨期套利策略的投资心理与风险控制措施；
2.利用不同策略进行模拟，并计算与分析各项指标以判断不同策略的优化程度；
3.分析模型的有效性，提出细节问题，为实战投资者提供具有指导性的做法并促进跨期套利策略的进一步应用；
4.加深对统计套利理论的理解和应用。
六、进度安排
本次课题的进度从任务书签署后，至少分五个阶段进行，预计完成时间为一个学期。
第一阶段：(1月份)查阅资料，确定研究方向和问题。
第二阶段：(2-3月份)建立股指期货跨期套利模型，并对模型进行理论研究和分析。
第三阶段：(4-5月份)利用历史数据对模型进行验证，并对跨期套利策略进行效果分析和风险控制评估。
第四阶段：(6月份)综合研究数据，并对跨期套利策略的影响因素进行分析和优化建议。
第五阶段：(7月份)撰写出研究报告、论文，并进行答辩。