泰达环保垃圾焚烧发电收费收益权资产支持专项计划风险揭示书.pdf

凩隆掲示事一、笠目的本《凩陰掲示弔》是《泰送不保地坂焚焼友屯■■益枚資声支持寺項汁剣資声支持江券汰殉跡下筒称“《汰賄跡峡》不可分割的部分。"(ﾈ本《凩陰掲示事》中使用的定文均与《父Jx明事》及は賄跡決》所列的定文具有相同的含文。本《凩陰掲示事》旨在掲示泰送不保地坂焚焼友屯牧費収益枚資声支持寺項汁支Jﾂ能面皓的各神凩陰ﾈ使決賄人了解投資凩陰。二、凩陰掲示()ﾏ基拙資声相美的凩陰与控制1A屯倫下凋凩陰双港項目的上国屯枡、物州項目和大連項目的脱硫燃煤机姐林梓上回屯徐是影基拙資声現金流的主要因素之一。若在寺項汁支Jｶ袋期内政府下凋上国屯徐或脱硫燃煤机狙林粁上国屯枡ﾂ能造成基拙資声現金流低干預期。控制措施中城信己在現金流分析模型中淑1Z了仇先吸資声支持IIE在屯枡下凋等圧力情況下的現金流表現没畳了枝高的現金流覆蓋倍数。(2)双港項目、物州項目、大連項目的特4ﾃ菅枚跡波分男Jﾎ天津市生活城坂処理中心、揚州市城市管理局、大連市城市建没管理局供庇的年最低地坂処理量逃行了具体明碗ｪ据双港項目、栃州項目、大連項目的実際送菅情況、房史数据、増K同以及地坂処理量与友屯量之同的勾稽美系ｴ始収益人充足的生活地坂来源力迷到預期的友屯量提供有残的保II目建成年限校短尚赴千声能粋放期的大連項目的友屯量有望提高ｬ祥可道当抵消屯倫下凋早致的基硼資声現金流不足凩隆。(3){寺項投定的差額ネト足文勢人泰送不保対基拙資声現金流差「額ネト足又努和担保人天津泰迷股分有限公司力差額ネト足文勢人的ネト足文努提供劇川不可撤梢的連帯責任担保文努ﾂ有数媛解屯徐下凋凩隆。＝2A資金況淀凩陰根据《林准条款》的豹定w先級資声支持券本金和利息的支付頻率力毎年一次ｧ寺項支Js戸基拙資声現金流月集頻率力毎半年或毎月一次。寺項父Js声現金流入与流出頻率的不匹配力其帯来一定的資金況淀凩隆。控制措施:ｪ据本寺項剣的《林准条款》釣定項剣資金的合格投資疱園包括銀行存款、債券逆回殉、大額存単、貨市市場基金、期限在一年以下(ﾜ一年)I商並銀行理財支Jﾈ及中国IIEﾄ会決可的其他凩陰低、変現能力彊的固定収益癸声品。考慮到核投資疱曰力凩隆低且交現能力張的声品ﾁ上托管人事富的托管姪職{寺項汁剣面的資金況淀凩隆可基本媛解。3A友生不可抗力事件的凩陰若在寺項支Jｶ紋期内F生不可抗力事件括但不限予:n震、台凩、洪水、暴雨、海嚇、火夫等自然欠害以及突友性公共生事件ﾎ双港項目、物州項目、大連項目或交易、托管系統声生損害各可能影鳴青項剣的基硼資声現金収入。控制措施:ｴ始収益人拐有羊富的管理径詮d視突友事件和危机的防池和処理ﾁ在第一吋同皮対突友事件ﾍ国将影的降到最低。力降低不可抗力可能対寺項丸J声和収益声生的不利影哺ﾝ友生不可抗力吋itJﾇ理人海与相夫各方秋扱洵通、配合ﾑ取各紳合理可行的措施履行相美又雰~低不可抗力事件造成的不利影的。4A資金混同凩隆基硼資声需径原始枚益人的1ｶ款敗戸特付至監管敗戸原始枚益人除基硼資声外的其他収入逃入盗管敗声XJｶ在資金混同凩隆。控制措施支Jﾇ理人、監管銀行和原始枚益人釜《監管跡決》釣定三今原始収益人分別