中国生猪养殖行业供需情况分析_预计未来中国猪肉需求将呈现缓慢下降趋势[图].docx

中国生猪养殖行业供需情况分析_预计未来中国猪肉需求将呈现缓慢下降趋势[图]2019年6月我国生猪存栏量为25560.92万头，环比降低5.1%，同比下降25.8%；能繁母猪存栏环比下降5.0%，同比减少26.7%。生猪存栏数量下降幅度已经远高于2015年行业下降幅度。数据来源：公共资料整理HYPERLINK"http://www.chyxx.com/research/201907/764913.html"\h相关报告：智研咨询发布的《2019-2025年中国生猪行业市场专项调研及投资前景预测报告》一、生猪养殖行业需求端分析：消费量短期相对稳定，预计长期缓慢下降我国是猪肉消费第一大国，近年来猪肉消费量保持稳定。数据显示，2012年以来我国每年猪肉消费量在5500万吨上下小幅波动，相对稳定，其中2018年猪肉消费量5595万吨。数据来源：公共资料整理从长期来看，预计我国猪肉需求将呈现缓慢下降趋势。影响猪肉需求的因素主要包括人口数量、人口年龄结构、城镇化、居民收入、居民肉类消费结构。1.人口增长逐渐放缓，未来可能进入负增长，对猪肉消费有消极影响。我国人口的自然增长率却在逐步下滑，2018年已经下滑至3.81%，IMF预测到2023年我国人口将开始负增长，人口增长的减缓乃至负增长对未来的猪肉消费有消极影响。中国总人口及自然增长率变化数据来源：公共资料整理2.青壮年是猪肉消费主力军，人口老龄化，将影响人均猪肉消费量。青壮年劳动力是猪肉消费的主力军，尤其是从事体力劳动的农民工等群体。随着我国人口老龄化和生育率的下降，青壮年人口占总人口的比例将进一步下滑。预计到2020年，老年人口达到2.48亿，老龄化水平达到17.17%，将减少人均猪肉的消费量。3.城镇化和居民收入增加推动猪肉需求，但边际影响逐渐减弱。随着人们生活水平的改善、城市化率的提高、膳食结构的改善，人们对动物性食品的需求日益增长。但是随着收入的提升边际效应减弱。数据来源：公共资料整理4.我国居民肉类消费升级趋势明显，猪肉消费占比下降。我国居民日常消费的肉类主要包括猪肉、鸡肉、牛肉、羊肉，其中猪肉是最主要消费品种。2018年我国居民猪肉、鸡肉、牛肉、羊肉消费量占比分别为69%、14%、11%、6%，猪肉占据绝大部分肉类消费。由于猪肉、鸡肉价格接近，因此两者具备短期替代效应，猪肉消费和鸡肉消费占比短期波动呈现一定的反向关系。牛肉、羊肉消费占比相对比较稳定，波动较小，而且随着消费升级趋势，牛肉、羊肉消费占比缓慢提升，对猪肉具备长期替代效应。数据来源：公共资料整理数据来源：公共资料整理二、生猪养殖行业供给端分析：短期小幅波动，长期呈现规模化养殖趋势我国猪肉产量小幅波动。我国猪肉产量最近3年产量相对稳定在5500万吨左右。最近10年每年猪肉产量的同比增速在-4%--6%之间波动。数据来源：公共资料整理要“熨平”猪肉波动周期，实现生产稳定略增，2020年全国猪肉产量要达到5760万吨，而2018年我国猪肉产量距离规划要求仍有350万吨左右的差距，2019年下半和2020年，我国将会在加强疫病控制的情况下提高产量，以缩小和规划目标的差距，及至2024年我国猪肉产量或将达到6000万吨。数据来源：公共资料整理我国猪肉以自给为主，进口猪肉占比只有2.7%。2018年我国猪肉产量为5404万吨，猪肉进口量为153万吨，约占总供给量的2.7%，占比较小。数据来源：公共资料整理我国为猪肉进口第一大国，进口量变动对市场供需影响有限。2018年我国猪肉进口量为153万吨，全球猪肉进口总量为791万吨，我国占比19%，为猪肉进口第一大国。我国猪肉进口国主要包括德国、西班牙、加拿大、美国，进口量占比分别为19%、18%、14%、7%。数据来源：公共资料整理我国生猪养殖地区分布。我国生猪养殖分布比较广泛，消费习惯、气候、经济条件、人口密度等原因造成生猪养殖主要集中在华东、华中、西南和华南地区。前十大主产省为：四川、河南、湖南、山东、湖北、云南、河北、广东、广西、江西。数据来源：公共资料整理行业的环境保护监管力度日益加大。2014年以来，国家相继出台了《畜禽规模养殖污染防治条例》、《畜禽养殖禁养区划定技术指南》、《水污染防治行动计划》等一系列旨在保护生态环境的法律法规和政策，明确规定了畜禽的禁养区范围、畜禽排泄物的处理标准。环境保护相关政策时间名称内容2017年6月《中华人民共和国水污染防治法》畜禽养殖场、养殖小区需要保证畜禽分辨、污水的综合利用和无害化处理。在饮用水水源和保护水域周围不得新建、改建、扩建与保护水源无关的项目2018年1月《环境保护税法》通过对存栏数大于一定限度的养殖户征收税款来保护环境2018年3月《畜禽养殖废弃物资源化利用工作考核办法(试行)》主要考察畜禽粪污综合利用率及规模养殖场粪污处理