年期国债期货交易指导规则汇总.doc

5年期国债期货交易规则汇总9月6日5年期国债期货合约表合约标面值为100万元人民币、票面利率为3%名义中期国债可交割国债合约到期月首日剩余期限为4-7年记账式附息国债报价方式百元净价报价最小变动价位0.002元合约月份近来三个季月（3月、6月、9月、12月中近来三个月循环）交易时间09:15—11:30，13:00—15:15最后交易日交易时间09:15—11:30每日价格最大波动限制上一交易日结算价±2%最低交易保证金合约价值3%最后交易日合约到期月份第二个星期五最后交割日最后交易日后第三个交易日交割方式实物交割交易代码TF上市交易所中华人民共和国金融期货交易所手续费原则暂定为每手3元，交割手续费原则为每手5元。乘数为10000。交易指令每次最小下单数量为1手，市价指令每次最大下单数量为50手，限价指令每次最大下单数量为200手。最低保证金3%；交割月份前一种月中旬第一种交易日起4%；交割月份前一种月下旬第一种交易日起5%。合约上市首日起，持仓限额为1000手；交割月份前一种月中旬第一种交易日起，持仓限额为500手；交割月份前一种月下旬第一种交易日起，持仓限额为100手。某一合约结算后单边总持仓量超过60万手，结算会员下一交易日该合约单边持仓量不得超过该合约单边总持仓量25％。手续费原则为每手不高于5元。采用实物交割。最小交割数量为10手；最后交易日进入交割，同一客户号收市后净持仓不得低于10手。附件1关于5年期国债期货合约上市交易关于事项告知（这是最新告知）各会员单位：中华人民共和国证监会（证监函［］178号）已正式批准中华人民共和国金融期货交易所上市5年期国债期货合约。现将5年期国债期货合约上市交易关于事项告知如下：一、上市交易时间5年期国债期货合约自9月6日（星期五）起上市交易。二、上市交易合约和挂盘基准价5年期国债期货首批上市合约为12月（TF1312）、3月（TF1403）和6月（TF1406）。各合约挂盘基准价由交易所在合约上市交易前一交易日发布。三、可交割国债和转换因子5年期国债期货各合约可交割国债和转换因子由交易所在合约上市交易前发布。四、交易保证金和涨跌停板幅度为从严控制上市初期市场风险，5年期国债期货各合约交易保证金暂定为合约价值3%，交割月份前一种月中旬前一交易日结算时起，交易保证金暂定为合约价值4%，交割月份前一种月下旬前一交易日结算时起，交易保证金暂定为合约价值5%。上市首日各合约涨跌停板幅度为挂盘基准价±4％。五、有关费用5年期国债期货合约手续费原则暂定为每手3元，交割手续费原则为每手5元。交易所有权依照市场运营状况对手续费原则进行调节。5年期国债期货合约上市交易其她事项另行发布。各会员单位要认真做好5年期国债期货合约上市交易各项准备工作，严格控制市场风险，保证国债期货平稳推出和安全运营。特此告知。中华人民共和国金融期货交易所二〇一三年九月二日附件2中华人民共和国金融期货交易所5年期国债期货合约交易细则第一章总则第一条为规范中华人民共和国金融期货交易所（如下简称交易所）5年期国债期货合约（如下简称本合约）交易行为，依照《中华人民共和国金融期货交易所交易规则》及有关实行细则，制定本细则。第二条交易所、会员、客户、期货保证金存管银行及期货市场其她参加者应当遵守本细则。第三条本细则未规定，按照交易所有关业务规则规定执行。第二章合约第四条本合约合约标为面值为100万元人民币、票面利率为3%名义中期国债。第五条本合约可交割国债为合约到期月份首日剩余期限为4-7年记账式附息国债。第六条本合约以每百元面值国债作为报价单位，以净价方式报价。净价方式是指以不含自然增长应计利息价格报价。第七条本合约最小变动价位为0.002元，合约交易报价为0.002元整数倍。第八条本合约合约月份为近来三个季月。季月是指3月、6月、9月、12月。第九条本合约最后交易日为合约到期月份第二个星期五。最后交易日为国家法定假日或者因异常状况等因素未交易，如下一交易日为最后交易日。到期合约最后交易日下一交易日，新月份合约开始交易。第十条本合约交易代码为TF。第三章交易业务第十一条本合约交易单位为手，合约交易以交易单位整数倍进行。第十二条本合约交易指令每次最小下单数量为1手，市价指令每次最大下单数量为50手，限价指令每次最大下单数量为200手。第十三条本合约采用集合竞价和持续竞价两种交易方式。集合竞价时间为每个交易日9:10-9:15，其中9:10-9:14为指令申报时间，9:14-9:15为指令撮合时间。持续竞价时间为每个交易日9:15-11:30（第一节）和13:00-15:15（第二节），最后交易日持续竞价时间为9:15-11:30。第四章结算业务第十四条本合约当天结算价为合约最后一小时成交价格按照成交量加权平均价。计算成果保存至小数点后三