保险费率监管研究论文.docx

保险费率监管研究论文一、问题的提出从经济学的角度政府干涉市场主要是因为存在市场失灵、外部性或公共产品供给不足等原因而干涉结果是希望能使社会福利增加。同其他行业一样最早的保险费率监管也是为了纠正市场失灵应该讲监管的效果是一个很重要的问题但却鲜有人问津。截至2007年中国市场上共有保险公司102家多主体的市场格局基本形成。根据中国保监会统计的2007年全年保费的份额来看中国人寿占寿险市场39.73%平安保险占16.00%太平洋保险占10.24%泰康人寿占6.92%四家合计达到72.89%；财产保险收入中中国人保占42.46%太平洋保险占11.23%平安保险占10.28%中华保险占8.78%四家合计达到72.75%。可见虽然保险公司的数量在增加但市场的大部分份额仍掌握在几家大公司手中市场的集中化程度很高。但从变化趋势来看集中度却呈明显下降的趋势(见表1)。财产险市场的CR4指标从90年代的接近100%下降到2006年的76.79%和2007年的72.75%；寿险市场的CR4指标也同样从1996年的98.92%下降到2007年的72.89%。应该注意的是与其他某产业内的高集中度不同中国保险市场这种高集中度的形成并不是市场竞争优胜劣汰的结果而是由历史原因形成的。在1986年以前中国保险市场由中国人民保险公司一家独占直至新疆兵团保险公司、太平洋保险公司和平安保险公司的成立才打破了原先一家独霸天下的局面。一般而言凡是成立较早的保险公司其市场份额也就相对较大但随着保险市场主体的增多市场份额会越来越平均化。虽然新成立的保险公司因为时间太短优势还没有完全发挥出来再加上目前各保险产品的差异性并不大难以在短期内对老公司构成威胁。但无论如何目前市场份额较大的保险公司并不是由市场竞争优胜劣汰机制而形成的并不是以保险公司劳动生产率水平的高低和市场竞争力的强弱为边界的且资本实力仍然较弱因而随着保险业的市场竞争不断加剧保险企业的市场占有率就会越来越平均表1中四家保险公司的市场份额不断下降就说明了这一点。所以我们可以得出这样一个结论现阶段中国保险市场结构处于向竞争型市场转型时期从而价格竞争是保险公司的必然选择这也是实施费率监管的原因之一。2004年中国保监会下发了《保险公司管理规定》规定保险公司使用的费率应报经中国保监会审批或备案可见目前我国对保险费率仍然实施较严格的监管采取事先批准和先备案后实施的方法。本文希望能结合中国保险市场发展的现状从经济学的角度探讨费率监管对社会福利的影响从理论上阐述费率市场化的原因。二、费率监管与效应分析(一)费率监管带来的价格提升效应分析1.价格提高带来的社会福利损失我们一般用消费者剩余和生产者剩余之和来衡量费率监管政策的福利效应。如图1所示在竞争性市场中市场均衡价格严由保险需求曲线D和保险供给曲线S决定在没有外部干涉的情况下保险费率能随时根据需求和供给的情况进行调整达到市场均衡。如果政府对保险费率进行监管要求价格高于市场出清价格严比如说限定在P1在较高的价格水平下保险的供给数量为Q2但消费者愿意购买的数量下降为Q1。这时如果生产者以销定产市场产出水平为Q1消费者剩余减少P1P*EC的面积生产者剩余增加P1P*BC的面积但减少BEF的面积净社会福利损失为ECF的面积。事实上在政府制订最低价格时由于此时价格水平较高保险的意愿供给数量远远高于Q1如果保险公司按Q2的量供给其无谓损失将大大超过面积ECF。2.价格监管(限价)下的生产者行为分析假设在一个竞争的、同质投保人的保险市场上保险公司是价格的接受者面临的需求曲线具有完全的价格弹性。保险公司的长期总成本由期望索赔成本和生产成本构成。生产成本包含了营销和服务费用期望索赔成本等于纯保费因为投保人是同质的所以纯保费是所出售保单的线性函数边际纯保费和平均纯保费是常数。如图2所示APP代表平均纯保费APC是生产成本ATC等于APP+APCMR是边际收入MC等于边际生产成本加上边际纯保费。在价格不受监管的市场下MR=Pc=MC均衡点为(PcQc)保险公司在总成本的最低点组织生产。假设此时政府规定一个限制价格PR(PR>Pc)如果保险公司按照利润最大化的规则PR=MC组织生产最佳供给量应该是QR。但随着费率的提升需求量会下降。这时一家保险公司为了让他的实际供给量能维持在QR位置上可以有两种方法：一是抢占其他公司的市场份额另外是扩大市场总需求。目前我国各家保险公司提供的险种在保障范围和责任内容上大致相同要抢占市场份额扩大市场需求首先想到的是低价策略。在政府直接定价的约束条件下保险市场竞争突出地表现为以手续费竞争为主要手段于是出现了目前市场上各保