【系统性金融风险的产生与消除研究】系统性金融风险.docx

【系统性金融风险的产生与消除研究】系统性金融风险【摘要】系统性金融风险是当代经济社会必然存在的风险对于其产生原因的分析有利于把握发展趋势掌握金融市场动态降低风险发生使金融行业达到效益最大化。消除系统性金融风险是金融机构的重要研究课题也是市场经济发展过程中要重点、彻底解决的问题。【关键词】系统性金融风险；产生和消除一、系统性金融风险的成因和内容系统性金融风险是金融整体市场的一种系统性风险这种风险不能通过分散投资加以消除因此又被称为不可分散风险系统性金融风险即金融市场上存在的风险即指在金融行业的经营和操作中由整体政治、经济、社会等环境因素对金融价格所造成的影响。比如在黄金交易所的管理当中就很重视系统性风险所以在管理部门安排上会严格的设置专业的风控部即风险控制部门在风险控制部门中会有专业的分析专家用专业的知识去观察系统性风险的波动对每日的均线和日线走势和整体状态都会做细致的分析同时也会时刻关注国内和国际的情况信息。通常来讲系统性金融风险也会包括政策风险、经济周期性波动风险、利率风险、购买力风险、汇率风险等因为这些因素的存在都会“牵一发而动全身”对于金融行业的整个系统产生影响所以如何识别系统性金融风险是对一个国家在一定时期内宏观经济运行状况作出的判断而消除系统性金融风险是降低经济损失、控制市场经济全局化发展的重要因素。在系统性金融风险中经济周期波动等因素对金融市场的打击是极其严重的。任何金融产品和经营活动都会受到一定程度的影响每个金融机构所承担的风险几乎是均等的这种系统性的金融风险不是常发生的尽管发生的概率比较小但是一旦发生对整个金融行业的打击将是很难弥补的。除了对罕见的系统性金融风险要提高防范意识之外主要的精力要放在常见的几种引起系统性金融风险的引发元素上这样才能做到有备无患达到综合防范和治理。首先常见的系统性金融风险包括政策风险。任何决策的产生都要经过实践的验证才能够被确切的评价经济社会的不断变革会引起政府的经济政策和管理措施的不断变化这种变化会影响到金融公司的利润在金融经营和交易中也会直接影响到投资收益的变化另外对于证券交易政策的变化可以直接影响到证券的价格所以从事证券交易的金融机构会随时随地的关注政策的出台和变动收集市场信息及时的做出对策和调整。而政府出台的很多政策和法规也会间接的影响到金融的系统造成金融风险的存在。因此经济政策、法规出台或调整对金融市场的交易和资金的供求关系会有一定影响倘若影响较大的时候就会造成系统性的波动将会影响到人们的全方位的生活细节。其次是利率存在的风险对金融系统性风险也很大市场价格的变化随时受市场利率水平的影响利率的提高和降低都会影响到金融市场上的资金和供求方面的环节所以利率变动的风险也是不可小觑的。再者将目光移到购买人群上在金融购买力上也存在着风险。购买力是由购买者也称消费者的消费水平所决定的消费者有多大的购买力就证明了他有多大的消费水平但是由于物价的上涨同样金额的资金未必能买到过去同样的商品这也就是为什么很多人不去接触金融产品不去学着理财投资因为物价的变化导致了资金实际购买力的不确定性通胀风险的存在使得消费者无暇顾及投资理财当然就会降低对金融行业的关注所以购买力风险的存在会直接影响金融系统如果大家都不去购买金融产品也就是金融产品即将被淘汰的时候。最后从宏观环境上分析金融市场的市场风险市场拥有一双无形的手能够在市场的整体运行中起到一个内部的推动作用。所以任何被称作市场的都会普遍的存在市场风险金融市场也不例外。对于投资者来说系统性金融风险是无法消除的而对于金融机构会想方设法的消除这种市场风险所以一般金融机构或经营者会采取金融创新、多样化投资组合等方式进行防范以此来减少系统性金融风险降低经济效益上的损失。二、消除系统性金融风险的方式在完全开放的市场机制下系统性风险的存在可能会威胁金融、经济的整体发展这样就需要强有力和高质量的金融监管部门采取合理的措施消除和弥补缺陷。这是金融监管者的责任也是监管当局对风险管理的重要的任务在内部环境和外部宏观政策的协调下将整个社会面临的系统性风险考虑在内同时站在投资者方面考虑其面对的风险监管者才能够采取一定的方式和手段纵览全局。在防范手段上监管部门可以要求资本充足率达到一定标准就是要求银行部门和其他金融机构的流动资本达到全部资产的规定比例才可以进行相应的金融交易和操作从而保证流动性资本的风险能得到一定程度的降低；监管者也可以尝试针对客观存在的因素进行约束直接对投资者等的行动做出特定限制。所以依靠金融监管的力量消除系统性金融风险是一个重要的手段。采取外在监管的同时还要注重对金融风险制度因素的控制这是化解系统性金融风险的重要手段。首先要建立健全的金融风险预警