B2016042125-肖珍媛.docx

15摘要现金流量管理成为企业理财的重要手段之一现金的流动强度也成了衡量一个企业资产流动性的重要指标。良好的现金流量管理手段可以防止企业陷入资金链断链的危险也可以为企业谋取更多的利益。以现金流量相关理论为基础通过对长虹美菱股份有限公司财务报表中的数据进行分析计算发现其所存在的问题并且针对问题所在之处提出切实可行的现金流量管理改善对策。关键词：现金流量；财务报表分析；现金流量管理；长虹美菱AbstractCashflowmanagementhasbecomeoneoftheimportantmeansofenterprisefinancialmanagementandthecashflowintensityhasalsobecomeanimportantindextomeasuretheliquidityofanenterprise'sassets.Goodcashflowmanagementmeanscanpreventtheenterprisefromfallingintothedangerofcapitalchainbreakingbutalsocanseekmorebenefitsfortheenterprise.BasedonthetheoryofcashflowthispaperanalyzesandcalculatesthedatainthefinancialstatementsofChanghongMeilingCompanyLimitedfindoutwhattheproblemisandthefeasiblecountermeasuresfortheimprovementofcashflowmanagementareproposedaccordingtotheproblems.Keywords:Thecashflow;Financialstatementanalysis;Cashflowmanagement;ChanghongMeiling目录1引言11.1研究背景及意义11.2研究综述22长虹美菱现金流量管理的分析22.1长虹美菱股份有限公司简介22.2经营活动产生的现金流量22.2.1经营活动现金流量结构分析32.2.2非现金消耗性成本分析42.2.3应收账款现状分析52.3投资活动产生的现金流量62.3.1投资活动现金流量结构分析72.3.2投资效益分析72.4筹资活动产生的现金流量82.4.1筹资活动现金流量结构分析82.4.2企业偿债能力分析92.5长虹美菱现金流量管理的评价113.优化长虹美菱现金流量管理的建议113.1建立健全的货币资金体制113.2加强对应收账款的管理113.3进一步提高企业的短期偿债能力113.4增强企业自身信用度拓宽企业融资渠道124.结论12参考文献13致谢14企业现金流量管理分析——以长虹美菱股份有限公司为例1引言1.1研究背景及意义现如今经济发展十分迅速企业要想在这激烈的竞争中稳步发展有效的经营管理是关键所在。越来越多的业界人士开始逐渐意识到现金流量的重要性“现金为王”的观点逐渐深入人心。现金在于企业就如同人体流动的血液一样重要。一个企业只要拥有足够的现金流量在亏损的情况下短期内还是可以继续经营的；反之优秀的企业如果提供不了现金层面上的支持最终也难逃破产的局势。因此现金流量管理对于任何一个企业来说都是重中之重。企业现金流量的核算一般是按收付实现制原则计量的这样可以让投资者根据现金流量信息来了解企业的实际支付能力、偿债能力、资金周转情况等相关信息。通过对现金流量的管理使企业现金流动情况在管理层的监控下进行有利于避免“个人小金库”、财务人员粗糙滥记等不良现象出现。现金流量经营状况更能体现企业持续经营的能力能力越强也越能吸引投资者的目光以此来为企业竞争能力的提升做出贡献。通过对长虹美菱股份有限公司2016至2018年等三个年度所发布的相关的财务报表剖析该企业现金流管理所存在的问题并提出相对的建议来完善现金流量管理上的不足之处。1.2研究综述对现金流量管理的研究国内外学者们有着不同的观点。由于我国对现金流量管理重要性的认知在近几年越来越得到重视为了能对该案例进行更为深入的分析针对现有的对现金流量、现金流量管理等相关方面的文献进行研究。大致可以总结为以下几个方面：（1）国内研究综述国内学者大多从企业管理者对现金流的重视程度、现金流管理与风险防范之间的关联、应收应付款及存货管理、现金预算管理、筹资渠道过窄、财务人员素质等