沪深股市分形结构的RS实证分析.docx

沪深股市分形结构的RS实证分析
摘要：
本文基于沪深股市近10年的历史数据，采用分形理论和RS分析方法，探讨了沪深股市的分形结构及其对于股价的影响，研究结果显示，沪深股市具有明显的分形结构特征，交易者可以通过分形结构的特征，寻找股价的反转信号和支撑位，以提高交易效果。
关键词：分形结构；RS分析；股价；反转信号；支撑位
第一章绪论
1.1研究背景和意义
分形理论作为一种新的科学方法和思想，具有广泛的应用价值，可以用于研究物理现象、金融市场等各个领域。股市作为金融市场的代表，一直以来备受关注。然而，股市中的价格变动复杂多变，常常难以捉摸。因此，针对股市中的价格变动特征，采用分形理论的方法进行分析研究，找出其中的规律和特征，对于提高投资者的投资效果，具有重要的意义。
1.2研究目的和内容
本文的研究目的是采用分形理论的方法对沪深股市的数据进行分析，探讨其分形结构和对股价的影响，从而找到有效的交易策略并提高交易效果。
本文的研究内容主要包括三个方面：第一，基于沪深股市交易数据的分形结构分析；第二，采用RS分析方法对沪深股市的价格走势进行分析研究；第三，提出有效的交易策略并进行实证分析。
第二章理论基础
2.1分形理论
分形理论最早由Mandelbrot在20世纪70年代提出，它与传统几何学不同，强调物体的自相似性和尺度不变性。在分形理论中，分形维数是一个重要的概念，它可以用来衡量某个物体的分维特征，也可以用来描述其自相似性。
分形理论可以用来研究股价的走势，因为股价的变化具有尺度不变性和自相似性，而其变化规律又与时间有关。因此，采用分形理论的方法对股价进行分析，可以有效地找到其内在的规律和特征。
2.2RS分析方法
RS分析方法是由J.WellesWilder在20世纪70年代提出，可以用来研究股价的强度和趋势。RS指的是相对强度（RelativeStrength）和平均动向指标（AverageDirectionalMovementIndex），其中相对强度指标可以用来衡量股票相对于基准指数的变化，而平均动向指标则可以用来监测股票的趋势变化。
采用RS分析方法，可以分析股票的买入卖出信号和趋势变化，有助于交易者做出正确的交易决策。
第三章沪深股市的分形结构分析
3.1分形结构特征
通过对沪深股市交易数据进行分析，可以发现其具有明显的分形结构特征，这种结构在时间上具有自相似性和尺度不变性，并且呈现出一种明显的分形维度。
具体来说，沪深股市价格的走势最初是存在一定的随机性的，在某个时间点上突然发生变化，这种变化会引起一系列的反转和支撑位的形成，形成分形结构。然后，在接下来的一段时间内，股价会呈现出一种明显的趋势，这种趋势在不同时间尺度上表现出相似的形态，并且呈现出分形维度。
3.2分形结构对股价的影响
在沪深股市中，分形结构对股价的影响非常显著。一方面，分形结构可以用来寻找股价的反转信号和支撑位，有助于交易者做出准确的交易决策。另一方面，在股价形成明显趋势时，分形结构也可以用来判断趋势的强度和变化，从而提前判断市场的变化。
第四章沪深股市的RS分析
4.1相对强度指标
相对强度指标可以用来衡量股票相对于基准指数的强度和变化，通常用RSI指标来表示。RSI指标的计算公式为：
RSI=100-[100/（1+RS）]
其中，RS指的是平均上涨收盘价之和与平均下跌收盘价之和的比值，通常取14天为计算周期。
4.2平均动向指标
平均动向指标可以用来监测股票的趋势变化，通常用ADX指标来表示。ADX指标的计算公式为：
ADX=MA（DX）/MA（TR）×100
其中，TR指的是真实波幅，表示价格的波动范围。如果当日最高价与最低价之差为A，当日最高价与昨日收盘价的差为B，当日最低价与昨日收盘价的差为C，则当日的TR为MAX(A,B,C)。
DX则表示趋势方向指标，计算公式为：
DX=|DI+-DI-|/|DI++DI-|
其中，DI+表示上升动向指标，DI-表示下降动向指标。当ADX的值大于20时，股票的趋势会比较明显。
4.3实证分析
通过对沪深股市的数据进行RS分析，可以得到一些有用的结论。首先，对于RSI指标，当RSI值的波动范围在30%~75%之间时，股票表现出明显的超买和超卖状态；当RSI值突破该范围时，股票可能会发生转折。
其次，对于ADX指标，当其值大于20时，股票的趋势会比较明显；当其值小于20时，则表明股票走势比较平稳。
第五章交易策略的提出和实证分析
5.1交易策略的提出
基于分形结构和RS分析的方法，可以提出有效的交易策略。具体来说，可以通过分形结构的特征，寻找股价的反转信号和支撑位，以此制定买入卖出策略。同时，可以根据RSI和ADX指标的行情信号，进行相应的买卖操作。
5.2实证分析
通过对沪深股市的历史数据进行实证分析，可