中国股票市场波动与消费波动的相关性(实证)分析的任务书.docx

中国股票市场波动与消费波动的相关性(实证)分析的任务书
任务书
一、背景和意义
近年来，中国股票市场的波动率不断增加，且在经历了多次大幅度波动之后，市场投资者对于其稳定性和可靠性开始产生怀疑。同时，中国的消费市场也在高速增长，成为支撑经济增长的重要力量。因此，本次研究的意义在于探究中国股票市场和消费市场之间的相关性，为了帮助投资者更好地理解股票市场的行情变化和预测未来的投资趋势。
二、研究目的
本研究旨在通过实证分析中国股票市场波动与消费波动之间的相关性，并探究其可能的原因。具体研究目的如下：
1.探究中国股票市场波动率与消费市场波动率之间的相关性；
2.分析可能影响中国股票市场波动率与消费市场波动率相关性的因素；
3.提供有关股票市场和消费市场关系的实证经验，为相关政策制定和市场决策提供参考。
三、研究内容和方法
1.研究内容
本研究将以2005年至2021年的中国A股市场和消费市场为样本，分别以中国股票市场波动率（用沪深300指数的波动率进行测量）和消费市场波动率（用CPI作为代表进行测量）作为研究对象，通过相关系数和回归分析等经验方法，以探究两者之间的相关性，并分析可能的原因。
2.研究方法
本研究将采用多种方法对相关性进行实证分析。将使用如下方法：
(1)相关系数分析
使用皮尔逊相关系数或斯皮尔曼等级相关系数方法，初步检验中国股票市场波动率和消费市场波动率之间的相关度。
(2)回归分析
考虑到可能存在的其他因素的影响，本研究将进行线性回归和多元回归分析，以探究中国股票市场波动率和消费市场波动率之间的关系。
(3)Granger因果分析
采用Granger因果分析，探究中国股票市场波动率和消费市场波动率之间的因果关系。
四、预期成果
1.实证得出中国股票市场波动率与消费市场波动率之间的相关性；
2.提供可能影响中国股票市场波动率与消费市场波动率相关性的因素；
3.提供有关股票市场和消费市场关系的实证经验，为相关政策制定和市场决策提供参考。
五、时间安排
本研究预计耗时3个月，具体任务完成如下：
第一月：文献综述和研究设计；
第二月：数据收集和数据分析，包括相关系数分析和回归分析等；
第三月：Granger因果分析和研究报告写作；
六、参考文献
1.膘蹲槽、王超群.成长性与波动性视角下中国股票市场风险溢价的实证研究[J].广西财经管理干部学院学报,2014,17(4):1-6.
2.王浩然、陈方龙.中国股票市场对通货膨胀的反应:基于ARDL模型的实证研究[J].哈尔滨商业大学学报(社会科学版),2019,35(3):44-52.
3.林子煜、杨芸.CPI数据频率改变对中国经济周期与竞争关系的影响[J].世界经济,2020,(5):3-21.
4.刘洋、孙少华.中国消费市场波动因素分析[J].电子科技大学学报(社会科学版),2010,12(2):19-26.