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中国人民大学金融硕士考研参考书笔记解读
各位考研的同学们，大家好！我是才思的一名，现在已经顺利的考上中国人民大学国际学院金融硕士专业，今天和大家分享一下这个专业的笔记，方便大家准备考研，希望给大家一定的帮助。
1。了。通话的价值是股票价格减去行使价的现值，所以：

C0=70美元的-[$60/1.055=13.13美元

内在价值是股票价格超过金额由行使期权的价格，所以内在价值为10元。

二。通话的价值是股票价格减去行使价的现值，所以：

C0=70美元的-[$50/1.055=22.61美元

的内在价值是股票价格超过了行使期权的价格，这样的内在价值是20元。

三。认沽期权的价值为0元，因为没有钱的可能性认沽将完成。内在价值是0元。

2。了。这些电话都是钱。来电的内在价值为3美元。

二。看跌期权的钱。看跌期权的内在价值为0元。

三。月通话和10月看跌期权被错误定价。该呼叫被错误定价，因为它是售价低于其内在价值。如果期权届满的今天，套利策略是将购买2.80美元的通话，锻炼它，并支付80美元一股股票，卖出股票为$83。无风险的利润0.20美元的结果。10月看跌期权被低估价值，因为它的售价低于7月把。要充分利用这一点，卖7月把3.90美元购买10月把为$3.65，0.25美元的现金流入。在10月认沽长仓淡仓的风险完全覆盖，今天正现金流入。

3。了。每个合同是100股，因此总成本是：

成本10/合同（100股）（7.60美元）
成本=7600美元

二。如果在到期时股票价格是140美元的回报是：

回报=10（100）（$140-110）
回报=30000美元

如果在到期时股票价格是125美元，回报是：

回报=10（100）（美元125-110）
回报=$15,000

三。记住每一份合约是100股股票，成本是：

成本=10（100）（4.70美元）
成本=4700美元

认沽期权的最大收益会发生，如果股票价格上升到$0。我们还需要减去初始投资成本，所以：

最大增益=10（100）（110美元）-4700美元
最大增益=105300美元

如果股价在到期104美元，，的位置，将有一个利润：

利润=10（100）（$110-104）-4700美元单位
利润=1300美元

四。在股价103美元的看跌期权的内在价值。作为作家，你会：

净亏损=$4,700-10（100）（美元110-103）
净亏损=-2300美元

132美元的看跌期权在股票价格的钱，所以笔者将其初始投资成本：

收益净额4,700=$

在盈亏平衡点，你会收回4,700美元的初始投资成本，所以：

$4,700=10（100）（$110-ST）
ST=105.30美元

对于终端股价105.30美元以上的认沽期权，作家的净利润（忽略交易成本和货币时间价值的影响）。

4。了。通话的价值是股票价格减去行使价的现值，所以：

C0=$70-60/1.06
C0=13.40美元

二。使用在文本中提出的方程，以防止套利，我们发现通话的价值是：

$70=[（85-65）/（85-80）]C0+$65/1.06
C0=2.17美元
如何利用专业课复习资料
回答：1、通读课本。作为研究生入学考试，考察的知识点还是相当全面、相当有难度的，至少是高于该专业本科生期末考试难度。这就要求大家对专业课知识有全面的理解，进行系统的复习。不能只靠压题，猜题。因此大家应该通读课本，了解专业课的整个体系。着重复习重点要点。及时配备所考科目的最新专业书籍和过去几年专业试题。下一步工作就是详细整理专业课程的逻辑结构，然后对照专业试题，看看曾经的考试重点落在哪里，并揣摩其命题思路和动机。通常反复出现的考点和尚未出现的考点成为今后命题对象的概率很大，因为前者可能是专业兴奋点，后者则填补空白。
2、重点复习专业课笔记。对于在职考生或跨专业考生来说，想办法搞到专业课笔记是十分重要也是必须的。因为社会在进步，知识在膨胀，书本上的知识也有过时或遗漏的，导师出题会基本上按照笔记上的知识点出，专业课笔记可以将该科目系统的总结，补充出你没有接触的新知识点，使你了解该导师所接受的答题思路，这样就有利于你理顺该科目的体系，增加阅卷人对你的好印象。如果借不到笔记，可以用托熟人，贴广告等方法。尽量确认考试出题范围。上面通过研究分析历年考题摸规律的方法很不精确，而且一旦命题教师更换，可能吃大亏。广泛地咨询该专业本科生和研究生，有助于了解最新情况。最好的方法还是打听出命题教师，然后争取旁听其授课。
3、研究历年试题。专业课考试中，重点问题重复出现的现象是很普遍的。搞到专业课试题，多做一下研究，不仅可以使你对命题形式有充分的了解，而且有可能见到当年将要