中国食醋行业市场格局分析：食醋销售均价略有上升[图].docx

中国食醋行业市场格局分析：食醋销售均价略有上升[图]食醋是一种发酵的酸味液态调味品，多由高梁、大米、玉米、小麦以及糖类和酒类发酵制成。首先，按照制醋工艺来分，食醋可分为酿造食醋和配制食醋，酿造食醋是指单独或混合使用各种含有淀粉、糖的物料或酒精，经微生物发酵酿制而成的液体调味品；配制食醋是指以酿造食醋为主体，与冰乙酸等混合配制而成的调味食醋，且酿造食醋的添加量不得少于50%；酿造食醋按照发酵工艺分为两类：固态发酵食醋和液态发酵食醋，食醋产品的生产技术工艺随着食醋品种的不同略有差异。2018年全国大小生产食醋企业共计6000余家，在6000多家醋企中，品牌企业产量仅占30%，其他作坊式小企业占70%，2018年中国食醋产业年产量已接近500万吨，产量10万吨以上的食醋企业有4家，占总数的11%；总产量在5-10万吨的食醋企业有3家，占总数的8%；总产量在1-5万吨的企业有22家，占总数的61%；总产量在1万吨以下的企业有7家，占总数的20%。恒顺集团、紫林醋业、山西水塔产量分别为32.5万吨、18.3万吨、15.7万吨，以500万吨估计食醋行业产量，我国食醋CR5仅有16%左右，与日本的食醋行业CR5在60%~80%，相比之下，我国醋行业品牌集中度低，未来有很大的整合空间。调味品行业与其他行业相比，周期性特征并不突出，随着全国居民消费水平的提升以及国家食品安全监管力度的增强，将进一步推动品牌类调味品生产企业的产品市场占有率，食醋类市场集中程度将会有所提升。数据来源：公共资料整理HYPERLINK"http://www.chyxx.com/research/201911/804413.html"\h相关报告：智研咨询发布的《2020-2026年中国食醋产业前景规划及投资战略分析报告》数据来源：公共资料整理食醋行业处于成长期的初阶阶段，品牌意识开始觉醒，2019年中国品牌力指数食醋行业位列前三的是海天、恒顺、水塔，其中海天C-BPI得分565.6，入榜第一名，与2018年前四名没有变化，第四名依旧是东湖，2019影响力上升的企业较多，保宁、宁化府、天立、古灯、四海等都有不同的提升。数据来源：公共资料整理2017-2018年百强企业食醋保持增长趋势，产量分别增长5.6%和6.3%，销售收入分别增长3.5%和8.1%。食醋销售均价略有上升，食醋产品均价已经从2016年的平均3386元/吨上涨到2018年的平均3845元/吨。预计未来量仍有5%左右的增长，并且随着消费升级，我国食醋行业的产品结构将持续上移，产品单价保持稳步上升，吨价有望持续提升。数据来源：公共资料整理国内的食醋消费场景局限在蘸料上，其他消费场景还有待开发。醋企不断引导“醋不仅是调味品，更是健康产品”的健康概念，食醋除了调味功能外，本身也是一种保健食品，有一定的保健功能。保健醋就是未来食醋多元化的一个重要方向，恒顺醋业、紫林醋业等相继推出保健醋产品系列。另外，食醋多元化发展还可以向饮料和休闲食品拓展，更多的场景可使食醋行业摆脱低附加值的窘境，对食醋进行功能性挖掘将是未来企业开发新产品的趋势，醋饮料的独特的开胃、解腻等功能符合健康饮食的大趋势，醋饮料市场将持续增长，进而提升醋类产品的人均消费量。数据来源：公共资料整理食醋行业未来若能突破区域口味差异以及拓展餐饮渠道，则醋业市场会有更大的增长空间。预测2017-2023年调味品子行业复合增速中，食醋排名第二位，复合增速达到10%左右。数据来源：公共资料整理餐饮或许是食醋行业的下一个突破口。调味品行业的渠道包括餐饮渠道、家庭渠道和工业渠道，其中餐饮渠道面向各类餐饮经营主体，占比约45%；零售渠道主要面向家庭消费者，占比约30%；工业渠道主要面向食品加工企业，占比约25%，餐饮渠道，是我国最主要的消费渠道。从国际经验来看，各国餐饮行业与调味品的规模基本保持在10:1的水平。2018年全国餐饮收入达4.27万亿元，同比增长9.5%。餐饮是消费行业的重头戏，2018年比重也终于跨过11%，比2017年比重提高了0.4%，反映了我国餐饮消费市场不断扩大。餐饮行业快速发展带动了整个调味品行业的增长，同时巨大的市场空间，为调味品行业未来的增长提供了有力支持。数据来源：公共资料整理数据来源：公共资料整理消费者的消费习惯正在改变，越来越多人选择外出就餐与点外卖。随着国内新中产规模的增加，外出就餐和外卖取代家庭烹饪的趋势将愈演愈烈，近年来，我国在线外卖营业额不断攀升，占全国餐饮业比重越来越高，2018年我国外卖O2O收入约4712亿元，占全国餐饮业收入的比重为11.03%。而对于每公斤食品来说餐饮行业的调味品消耗量是家庭烹饪的1.6倍，外出就餐与外卖逐渐取代家庭烹饪将会促进调味品销量提高。调味品终端渠道餐饮占比最大，餐饮消费增加将直接提升调味品