2022年新能源汽车换电行业研究报告.pdf

2022年新能源汽车换电行业研究报告1.充电VS换电，相辅相成共同推进新能源车补能配套发展1.1.新能源车渗透率快速提升有望刺激补能需求1.1.1.新能源车渗透率快速提升全球新能源汽车市场需求高增，中国市场引领全球新能源汽车销量增速。2021年全球新能源汽车销量为688.8万辆，同比+111.11%；其中中国新能源车市场贡献了350.7万的销量，超过全球总销量的一半，同比+165.10%，引领全球新能源汽车销量增速。国内新能源车市场从持续高歌猛进。根据中汽协数据，2022年上半年中国新能源车产量约354.5万辆，同比增长1.6倍；销量为259.15万辆，同比+117.05%。从2020年开始，中国新能源车逐月销量处于稳定攀升的状态，受Y情、芯片短缺、地缘ZZ等因素影响，上半年新能源车市场速随有所放缓，但仍处于高位。新能源汽车渗透率持续提高是未来发展的必然趋势。随着新能源车产销猛增，新能源车保有量迅速提升，截至2021年底，国内新能源汽车保有量约784万辆，同比+67.88%，渗透率也从1.7%提升至2.6%，与前两年相比有大幅度的提升。1.1.2.补能是新能源汽车的核心问题补能是新能源汽车的核心问题。一方面，与燃油车相比，新能源车续航能力较弱，补能需求旺盛。补能可谓是新能源车相比于燃油车的痛点，相比于已经发展成熟的燃油车以及与之相匹配的油站铺设系统，新能源汽车续航里程普遍较短，需要频繁充电，同时车桩比较低，绝大多数车库并没有配备固定充电桩，无法满足使用者的即时需求，而充电站又面临排队等待的问题，虽说目前配套充电设施在新基建下不断完善，但远未达到“大体覆盖”的地步，对于一些中小城市，充电设施数量稀少。另一方面，续航里程逐年提高进一步刺激了补能的需求。随着技术的进步，新出新能源车型在标准的NEDC测试下以及实测下的续航里程相比以前大幅度提升，特别是近两年新推出的车型，在实测的环境下，基本都能达到500KM以上的水平，接近燃油车加满油的行驶情况。续航里程的提高可以一定程度上解决购买者的“补能焦虑”，所以对于消费者而言越高续航里程的新能源车越受青睐，也带来对补能需求的进一步提升。新能源汽车补能方式分为两种，即充电模式和换电模式。充电模式是目前盛行的模式，由于新基建的提出以及政策的倾斜，过去几年充电桩数量稳定增长，细分来看，有固定充电和移动充电两种方式，固定充电桩又分为普通的交流慢充和直流快充。据知网统计，慢充需要6-10小时的时间，快充只需要0.5-1小时，但是对电池损耗较大。换电是在用户需求与充电矛盾加深的现阶段蓬勃兴起的模式，更为高效并且能够满足更多的应用场景。换电模式也可以分为换电站和移动换电，目前采用的大多数的是换电站模式，其中的换电方式主要分为侧方换电，分箱换电，底盘换电。目前使用率最高的方式是底盘换电，达到了90%。换电模式相比于充电模式具有多方面的优势。其中最大的比较优势换电模式的补能效率高，在5分钟以内即可完成，与此同时，换电所提供的电池由专业人员控制管理，并且高效利用波谷时段进行集中充电，可以降低电池损耗，延长电池的寿命。总体来说，换电带给使用者更低的成本，更高的效率，更安全的使用体验。目前换电相比于充电的最大劣势是标准化程度较低，但由于近期政策的扶持和民众对于换电的认知水平提高，换电站预期能在短时间内得到普及。1.2.政策催化，行业规范落地加速市场发展1.2.1.“双碳目标，产业政策拉动新能源汽车全面发展“双碳目标的提出与产业政策支持促进民众对新能源汽车的认可度。“双碳”目标的内容是力争2030年前碳峰值，2060年前碳中和。2021年起，各类与新能源行业相关的“双碳”政策稳步推进，与《新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）》，《关于2022年新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知》等产业政策的出台形成合力，推动新能源汽车全产业链进一步发展。随着这些政策的支持和新能源技术的不断成熟，民众对于新能源汽车的认知和接受度日渐升高。虽然整体市场向好，但目前新能源车产业还面临诸多问题。从供给端看，原材料价格上涨，企业成本压力大。2022年两会后，针对供给端出现的问题，政府加快出台新能源汽车一揽子支持政策，并给予新能源汽车产业税费、金融等支持。而从需求端看，在于消费者对于电动车的“安全性”“充电难”“充电慢”等问题仍存有疑虑。换电模式为现阶段消费者对于电动车存在的问题提供了解决方案。慢充给消费者带来不菲的时间成本，而超快充方式不仅对动力电池损耗大，还对基础设施要求高，因此产生了用户需求与充电模式的矛盾，阻碍了充电模式现阶段的发展。在此背景下，换电市场引来转机，国家切换路径转而推崇换电模式，各类政策出台，同时资本涌入，商业模式逐渐成形，换电行业走向标准化。1.2.2.充电模式短期受阻，国家与地方政策合力转向换电行业发展“十