基于利率互换交易的商业银行利率风险管理研究.pdf

年第期黑龙江对外经贸．。总第期＆．银行保险基于利率互换交易的商业银行利率风险管理研究程宇哈尔滨学院黑龙江哈尔滨；哈尔滨商业大学经济学院黑龙江哈尔滨摘要】商业银行经常性受到利率风险的困扰银行要对利率风险进行必要的缺／管理。利率敏感性资金安排给银行的资产负债管理带来较大的经营风险银行采用融资缺口模型进行资产负债管理存在对市场利率把握不准的风险。随着利率衍生工具和交易的拓展利率互换可以灵活地实现固定利率资金和浮动利率资金性质的转化可以有效地控制由于市场利率变动而带来的利率风险。关键词利率风险；利率敏感资金；缺口管理；利率互换中图分类号’．文献标识码文章编号———一、商业银行的利率风险即用利率敏感性资产比利率敏感性负债当为零利率风险又称固定收益风险是指市场利率的变动缺口当为正缺口当为负缺口。如果银行使商业银行资产与负债产生损失或收益的不确定性。巴能正确把握市场利率的变化适时采用正确的融资缺口塞尔银行监管委员会将利率风险分为重新定价风险、基可以扩大银行净利差。准风险、收益率曲线风险和期权性风险四类。利率风险表利率敏感资金缺口与银行收益关系是针对利率敏感型资产和利率敏感型负债而言的它直资金缺口市场利率利息收入与支出关系净利差接影响利差从而影响年度盈利。由于银行资产和负债正上升收入增加支出增加扩大